股市、期货交易中大周期的趋势

股市、期货交易中大周期的趋势

无论是股市，还是期市所有人都奉为至宝的一句话"截断亏损让利润奔跑"，知道这句话并不重要，而重要的是这句话背后的逻辑，如何操作才能让利润奔跑？如何操作才能截断亏损？

不知道是不是因为有了这句话，所以各门各派都发展出了非常多的截断亏损，让利润奔跑的方法。在这个问题上没有对与错之分，因为大家的目的都是一样的。多周期的操作只是其中一种策略而已。那么多周期的操作，到底有何意义呢？它的意义就在于"过滤和定义"。

亏损的根源

首先我们必须要想明白亏损的主要因素有哪些？我想无外乎是以下两点？

第一：趋势方向判断错误，依然幻想趋势会向着对自己有利的方向发展，所以持续扛单造成的大额损失。

第二：在震荡区间里，大家好时而做多时而做空，来回打脸，不停的止损，造成的交易费用和止损的损失。

多周期的意义

在亏损的根源里，我们探讨了产生亏损的两个重要的关键点，无论是用一根均线、还是用裸k线、还是各种理论，所有的这些其实追根溯源都是要解决上面两个问题。

过滤和定义

一、过滤交易信号

二、过滤持仓周期

三、设计止盈止损位

为了方便理解，我用《盘论》的交易体系举两个例子：

在上图中从最低点3670到最高点4148，这是一个完整的上涨结构。逃顶摸底派就会试图去找3670这个最低点和4148的这个最高点。但是有过一些交易经验的人基本上都非常明确的一点，就是市场的行情是不能预测的，谁都不知道明天能涨、还是能跌，真正的行内人其实都在做概率，通过概率去选择方向，其它的事情就交给市场了。

在上图中，可以非常明确的观察到"盘论分级主线"把这一整个行情分成了三个波段。在波段1的起始位置对于笔者本人而言，是根本反应不过来的，我并不知道这是反弹的结束，还是上涨的开始。

《盘论》的规矩就是线上做多线下做空。所以只要冲上去了，就开试错单做多。试错单的原因，就是我并不知道它是反弹的结束还是上涨的开始，机会是50% 。

在两小时图里3774点，正好是日线的绿线所在的位置，所以进场位就是3775点。试错仓的意义就是进场了之后是会错的，也就是说在开仓的时候就已经做好了这个仓位亏钱的准备。

那么此时如果我在两小时里定义止损位，肯定比在日线里定义止损位所要遭受的损失小。但此时两小时的趋势并没有真正意义上形成，如果要把我的损失减到最小，那我就需要一个比两小时小，但是趋势已经形成的时间周期，定义止损位。

当3774点进场之后两小时趋势并没有形成。此时就会带一个止损，如果没有止损，何谈截断亏损呢？在半小在半小时里破了绿线的地方，我截断了亏损，这个时候很多人就会笑了，看止在最低点，但如果用右手把后面的图挡起来，如何能确定3775之后不会一路下跌？

之后就是漫长的等待，等待一个完整的盘整结构，盘面会告诉我大概率的方向。而在盘整结构3出现之后，两小时图并没有形成清晰的结构，而半小时却清晰地形成了盘整结构，那么此时的预期就是半小时周期的下跌，此时定义的止盈位自然是半小时的绿线。

通过左侧30分钟图和右侧两小时图的比对，在我们吃30分钟下跌波段的同时，两小时的调整结构也在逐步形成着，在30分钟破绿线的那一刻，就意味着30分钟的下跌波段结束。30分钟的下跌波段结束，那大概率就是两小时的上涨波段开始。那么此时做多的迎面概率肯定大于50%，所以反手做多。这就是多周期定义止盈、止损，过滤周期的基本应用。因为这2点在任何时候都是联动的，所以没有办法拆开来讲。

过滤交易信号