国投瑞银白银期货证券投资基金（LOF）

　　 基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司

　　 基金托管人：中国银行股份有限公司

　　 送出日期：2016年3月28日

　　 §1重要提示及目录

　　 1.1 重要提示

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　　 §2基金简介

　　 2.1 基金基本情况

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　　 2.2 基金产品说明

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　　 2.3 基金管理人和基金托管人

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　　 2.4 信息披露方式

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　　 §3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况

　　 3.1 主要会计数据和财务指标

　　 金额单位：人民币元

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　　 注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

　　 2、对期末可供分配利润，采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数（为期末余额，不是当期发生数）。

　　 3、以上所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如基金申购赎回费、基金转换费等），计入费用后实际利润水平要低于所列数字。

　　 3.2 基金净值表现

　　 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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　　 注：1、本基金为商品期货基金，主要通过持有白银期货主力合约达成投资目标，因此本基金选用上海期货交易所白银期货主力合约收益率（扣除相关费用）作为本基金的投资业绩评价基准。

　　 2、本基金对业绩比较基准采用每日再平衡的计算方法。

　　 3、本基金基金合同生效日为2015年8月6日，基金合同生效日至报告期期末，本基金运作时间未满一年。

　　 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

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　　 注：本基金建仓期为自基金合同生效日起的六个月。截至本报告期末，本基金各项资产配置比例符合基金合同及招募说明书有关投资比例的约定。

　　 3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

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　　 注：本基金合同于2015年8月6日生效，合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。

　　 3.3 过去三年基金的利润分配情况

　　 本基金基金合同生效日为2015年8月6日，基金合同生效日至报告期期末，本基金未进行利润分配。

　　 §4管理人报告

　　 4.1 基金管理人及基金经理情况

　　 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验

　　 国投瑞银基金管理有限公司（简称"公司"），原中融基金管理有限公司，经中国证券监督管理委员会批准，于2002年6月13日正式成立，注册资本1亿元人民币。公司是中国第一家外方持股比例达到49%的合资基金管理公司，公司股东为国投泰康信托有限公司（国家开发投资公司的控股子公司）及瑞士银行股份有限公司（UBS AG）。公司拥有完善的法人治理结构，建立了有效的风险管理及控制架构，以"诚信、创新、包容、客户关注"作为公司的企业文化。截止2015年12月底，公司有员工207人，其中118人具有硕士或博士学位；公司管理53只基金，其中包括2只创新型分级基金。

　　 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介

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　　 注：任职日期和离任日期均指公司作出决定后正式对外公告之日。证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

　　 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

　　 在报告期内，本基金管理人遵守《证券投资基金法》及其系列法规和《国投瑞银白银期货证券投资基金（LOF）基金合同》等有关规定，本着恪守诚信、审慎勤勉，忠实尽职的原则，为基金份额持有人的利益管理和运用基金资产。在报告期内，基金的投资决策规范，基金运作合法合规，没有损害基金份额持有人利益的行为。

　　 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明

　　 4.3.1 公平交易制度和控制方法

　　 管理人依据证监会《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的要求，制定了公平交易管理相关的《公平交易管理规定》、《交易管理办法》、《异常交易管理规定》等系列制度，并建立和完善了相应的控制措施和业务流程。

　　 管理人公平交易管理坚持以下原则：

　　 1、当管理人利益和基金持有人利益发生冲突时，坚持基金持有人利益优先；

　　 2、当不同资产委托人利益发生冲突时，应公平的对待不同的资产委托人；

　　 3、公平对待管理人旗下管理的不同投资组合；

　　 4、严禁直接或者通过第三方的交易安排在不同投资组合之间进行利益输送。

　　 管理人有关公平交易控制制度的要点如下：