中行发布《2020年二季度经济金融展望报告》商业银行：二季度盈利增速或略反

　　在上半年全球银行业规模增速或显著放缓、盈利前景不容乐观的背景下，3月30日，中国银行研究院在京发布《2020年二季度经济金融展望报告》认为，“中国银行业在2019年表现出较为稳健的发展态势。受新冠疫情影响，2020年上半年银行业盈利增速趋于下降，风险缓释能力仍将保持稳定。”

　　针对今年以来中国银行业经营环境发生的深刻变化，中行课题组专家分析指出，商业银行应关注重点行业、特定客户的不良风险，强化资产质量管理，积极探索疫情中蕴含的新的业务机遇，创新“非接触式”业务模式，多渠道拓展收入来源。

　　经营环境发生深刻变化

　　2020年以来，受新冠疫情在我国及全球各地蔓延的影响，银行业经营环境发生深刻变化。

　　一方面，疫情影响下，尽管经济活动短期内降温，但货币政策灵活适度，流动性合理充裕。特别是，多部门相继出台监管政策，引导金融机构支持实体经济，打赢疫情防疫攻坚战。为保持金融机构的稳健经营，监管鼓励银行及时认定并处置不良资产，密切关注信用风险及资产质量，并强调引导银行理财稳妥转型，缓解银行面临的经营压力。

　　另一方面，行业竞争加剧，中小银行承压。《报告》分析，中小城商行、农商行资产质量相对较差，风险抵补能力较弱，受疫情影响，其资产质量及盈利能力将受较大影响。此外，中小银行业务创新能力较弱，信贷投放规模明显不及大行，较难及时通过线上服务削弱疫情影响。

　　不过，值得关注的是，疫情的发生催化了银行数字化进程。数字化、线上化是商业银行改革发展的重要趋势。数据显示，2019年，银行业金融机构网上银行交易笔数达1637.84亿笔，交易金额1657.75万亿元；手机银行交易笔数达1214.51亿笔，交易金额335.63万亿元，同比增长38.88%；全行业离柜率为89.77%。

　　自疫情发生后，监管部门出台金融支持政策，鼓励银行进一步提升线上金融服务的便捷性及可得性，借助金融科技提升风险识别和风险管理能力。部分商业银行通过线上一站式金融服务及在线贷款，缓解企业资金压力，满足金融需求；通过设计并发行“抗疫”相关理财产品，上线人工智能在线客服，提供远程医生问诊服务，参与政务民生服务等，形成合作开放、场景融合的新生态。

　　“业务流程线上化背后，是管理的体系化、组织的敏捷化，是基于数据要素驱动的数字化银行。此次疫情将有望进一步催化商业银行数字化进程。”中行研究院课题组专家分析认为，新冠疫情促成了金融服务“非接触”模式的试水与应用，是对银行数字化能力的考验，也为银行转型创造了机遇，公司业务、零售业务、中后台管理等均将受益于数字化转型，催生“非接触”服务模式转型变革的十大趋势。

　　二季度净利润增速或略有反弹

　　参照“非典”时期中国银行业的发展情况，《报告》课题组专家分析认为，新冠疫情下2020年上半年中国银行业经营将体现三大特点，即：资产规模仍将保持较快增长；净利润增速或将有所下行；不良贷款率小幅上升，风险抵补能力继续维持稳定。

　　为克服新冠疫情影响，监管部门已采取多项措施鼓励银行增加信贷投放，支持实体经济发展。3月份以来，疫情确诊病例人数已受到明显控制，全国各省确诊病例人数已无明显上涨，各地陆续复工复产，企业生产销售和居民线下消费已逐步回暖，信贷需求有所上升，整个社会运转逐步走向正常化。

　　“同时，考虑到一季度信贷需求受到压制，在疫情受到全面控制后，部分企业可能会‘赶工’弥补一季度损失，二季度信贷需求或将明显反弹。外加货币政策维持稳健，流动性将保持合理充裕。”《报告》预计，二季度商业银行资产增速有所加快，贷款占比有望进一步上升。

　　从盈利增速看，由于疫情极大地限制了居民外出消费需求，银行线下业务收入将受到较大影响，以及向疫情严重地区及小微企业提供优惠服务，一定程度上降低了银行业整体息差水平，《报告》称：“整体看，今年第一季度我国银行业净利润增速将受到中间业务收入下降拖累出现放缓，估计在9.2%左右。”

　　不过，课题组专家认为，在疫情逐步受到控制后，商业银行一季度出现大幅下降的支付结算类业务量将逐步得到恢复，更多线上、线下交易需求将重新启动，企业和居民其他各类金融需求也将同步回暖，中间业务收入将有所提升，这有利于二季度后净利润增速的提升。考虑到上半年商业银行净利润将更多依赖信贷投放，估计二季度商业银行净利润增速将略有反弹。

　　风险缓释能力仍将保持稳定

　　受经济走弱、疫情冲击等因素影响，《报告》预计，2020年第一季度商业银行不良贷款率将小幅升至1.88%左右，拨备覆盖率185%左右。